Коэффициент срочной ликвидности: основной показатель надежности банков Казахстана в 2025

Коэффициент срочной ликвидности — финансовый показатель, отражающий, насколько банки Казахстана обеспечены высоколиквидными активами для исполнения обязательств перед вкладчиками. Он напрямую влияет на стабильность сектора, доверие клиентов и позволяет определять, может ли банк выполнять выплаты даже в случае массового оттока средств или рыночных потрясений. Регулярный мониторинг коэффициента обеспечивает контроль за устойчивостью банковской системы.

Коэффициент срочной ликвидности: суть и роль для банков и клиентов

Коэффициент срочной ликвидности отражает способность банка быстро и без потерь выполнять краткосрочные обязательства перед клиентами. Чем выше этот показатель — тем надёжнее финансовый институт. В 2025 году требования к минимальным значениям коэффициентов срочной ликвидности установлены на уровне: k4-1 — не ниже 1,0, k4-2 — не ниже 0,9, k4-3 — не ниже 0,8.

Коэффициент	Минимальный норматив
k4-1	1,0
k4-2	0,9
k4-3	0,8

Регулирующий орган — Агентство Республики Казахстан по регулированию и развитию финансового рынка — отвечает за контроль исполнения пруденциальных нормативов банками второго уровня (БВУ РК). Коэффициент рассчитывается как отношение среднемесячного размера высоколиквидных активов к среднемесячному размеру обязательств. Это своего рода финансовая подушка безопасности банка, отвечающая за то, сможет ли финансовая организация выполнить свои краткосрочные обязательства, если клиенты массово начнут снимать деньги или переводить средства.

Общее состояние ликвидности банковского сектора в Казахстане

По состоянию на 1 сентября 2025 года в Казахстане работают 23 банка. Среднемесячный объём высоколиквидных активов к маю 2025 года достиг 18 731,0 млрд тенге, что эквивалентно 29,9% всех активов сектора. Это существенный финансовый резерв для покрытия краткосрочных обязательств и создания подушки безопасности в периоды стрессов.

Показатель	Значение	Период
Высоколиквидные активы, млрд тенге	18 731,0	май 2025
Доля высоколиквидных активов в активах сектора, %	29,9	май 2025
Количество банков	23	сентябрь 2025

Средний показатель по k2 (коэффициент достаточности капитала) по сектору — 0,21, что выше регуляторного минимума и позволяет банкам уверенно управлять рисками. По состоянию на 1 октября 2025 года все 23 БВУ РК выполняют пруденциальные нормативы, в том числе и по коэффициентам срочной ликвидности. Банки страны имеют достаточный запас ликвидности, что позволяет им обслуживать свои обязательства в полном объёме.

Рейтинг банков по коэффициенту срочной ликвидности

Некоторые банки существенно превышают нормативы, выделяясь стабильными финансовыми показателями. Отбасы банк занимает лидирующее положение за счёт системы жилищно-строительных сбережений и консервативной кредитной политики. Вот сводная таблица текущих значений коэффициентов k4-1, k4-2 и k4-3 по ведущим банкам:

Банк	k4-1	k4-2	k4-3
Отбасы банк	169,3	42,1	23,2
Банк ВТБ Казахстан	135,8	35,8	11,6
BNK Commercial Bank	55,8	32,4	10,8
Шинхан Банк Казахстан	29,7	17,9	11,6
Исламский банк Zaman Bank	28,4	27,1	29,8

Уникальная система долгосрочных и стабильных жилищных вкладов позволяет Отбасы банку существенно минимизировать риск бегства вкладчиков. Большая часть вкладов — долгосрочные и стабильные, поэтому фининститут не сталкивается с резким оттоком средств. Консервативная кредитная политика также способствует поддержанию высокого уровня ликвидности. Такой результат соответствует основной миссии банка — улучшению жилищной обеспеченности граждан.

Народный банк Казахстана (Halyk Bank) также демонстрирует высокие показатели устойчивости с коэффициентом мгновенной ликвидности 6,5. Это свидетельствует о значительном запасе прочности и способности банка выполнять краткосрочные обязательства.

Bank RBK демонстрирует высокие показатели по коэффициенту текущей ликвидности (k4) на уровне 2,647, что позволяет ему уверенно лидировать среди ведущих банков второго уровня. Банк показывает низкие риски кризиса ликвидности, пользуется повышенным доверием со стороны клиентов и регулятора, а также обладает большим запасом прочности для стресс-ситуаций.

Финансовая устойчивость: капитальные и риск-показатели

Ключевые коэффициенты достаточности капитала на май 2025 года: k1 — 19,5%, k1-2 — 19,5%, k2 — 21,0%. Совокупный регуляторный собственный капитал БВУ РК достиг 9,8 трлн тенге (+4% с начала года и +21,7% за год). Bank RBK, например, располагает коэффициентом достаточности k2 на уровне 0,291 (2-е место среди крупнейших банков), а k1 — 0,132. Коэффициент достаточности капитала первого уровня (k1-2) у Bank RBK составляет 0,135, что значительно выше минимальных требований регулятора.

Средний уровень неработающих займов (NPL) с просроченной задолженностью свыше 90 дней по сектору — 3,4% от ссудного портфеля (1 259,9 млрд тенге), а провизии по кредитам составляют 5,4% (2 027,6 млрд тенге), что подтверждает консервативный подход к резервированию. Займы с просроченной задолженностью составили 2 473,0 млрд тенге, или 6,6% от ссудного портфеля.

Депозитная база и динамика вкладов в 2025 году

Устойчивость банков зависит и от структуры депозитов. В 2025 году депозитный портфель крупнейших банков (с активами более 1 трлн тенге) вырос на 3,6% в месяц по тенговым вкладам (до 34 485 млрд тенге), а за год — на 7,8%. Портфель депозитов банков второго эшелона за сентябрь снизился на 1,8% в месяц, но с начала года увеличился на 7,3%. Вклады в иностранной валюте сокращаются месяц-к-месяцу (на 5,6%), что характерно для рыночной волатильности, однако с начала года показали рост на 3,5%.

Почему коэффициент важен для клиентов и финансового рынка

Высокие коэффициенты срочной ликвидности — гарантия своевременных выплат для клиентов в стрессовых ситуациях: отток средств, увеличение спроса на снятие наличных, рыночная турбулентность или девальвационные скачки. Для вкладчиков это один из ключевых показателей устойчивости и надёжности финансового банка.

Наличие ликвидных активов особенно важно в периоды всплеска спроса на снятие наличных, рыночной турбулентности, девальвационных ожиданий и нестабильности на внешних рынках. Коэффициент показывает, готов ли банк пережить такие периоды без угрозы своей платёжеспособности.

Центральный регулятор осуществляет мониторинг ликвидности и при необходимости вводит меры по сохранению устойчивости сектора. Для регулятора коэффициент срочной ликвидности — индикатор, помогающий предотвратить системные риски. Если банк не соблюдает норматив, это повод для усиленного надзора и корректирующих мер.

Понимание того, что банк поддерживает высокую ликвидность, повышает доверие населения к финансовой системе — ключевому элементу экономической стабильности. Прозрачность банковской системы и регулярная отчётность по установленным параметрам уровня ликвидности сохраняют высокий уровень доверия граждан к банковской системе Казахстана.

Основные риски: стрессовые периоды и реакция системы

В случаях рыночных потрясений, массового снятия вкладов или нестабильности ликвидность банка становится основным фактором защиты от системных рисков. Именно поэтому ликвидные активы поддерживаются на высоком уровне и проходят регулярную оценку финансовым надзором. Система защиты вкладчиков позволяет обеспечить исполнение обязательств даже при возникновении стрессовых условий.

Однако важно понимать, что даже при высоких показателях ликвидности банки могут столкнуться с рисками в случае резких изменений экономической ситуации. Например, при внезапном изменении процентных ставок или экономической волатильности может возникнуть повышенный спрос на снятие наличных. В таких ситуациях наличие достаточного объёма высоколиквидных активов становится критически важным для сохранения платежеспособности банка.

Мониторинг и регулирование ликвидности: функции регулятора

Агентство Республики Казахстан по регулированию и развитию финансового рынка разрабатывает и внедряет пруденциальные нормы. Невыполнение минимальных нормативов коэффициента ликвидности приводит к усиленному контролю и корректирующим мерам для отдельных банков. Все банки страны регулярно отчитываются по установленным параметрам уровня ликвидности. Благодаря этому сохраняется прозрачность и высокий уровень доверия граждан к банковской системе Казахстана.

Регулятор проводит ежемесячный контроль выполнения нормативов ликвидности, что позволяет оперативно выявлять потенциальные риски и принимать превентивные меры. Внутренние службы банков также осуществляют постоянный мониторинг показателей ликвидности, что обеспечивает двойной контроль за финансовой устойчивостью.

FAQ: частые вопросы о коэффициенте срочной ликвидности

• Что входит в ликвидные активы банка?
  Ликвидные активы — это средства и ценные бумаги, которые можно оперативно обратить в деньги без существенной потери стоимости. К ним относятся наличные средства, остатки на корреспондентских счетах, высоколиквидные государственные ценные бумаги и другие активы, которые можно быстро реализовать на рынке.
• Как часто проверяются нормативы ликвидности?
  Контроль выполняется ежемесячно регулятором и внутренними службами банков. Это позволяет оперативно отслеживать изменения в финансовом состоянии банков и принимать необходимые меры при отклонениях от нормативов.
• Почему важна консервативная кредитная политика?
  Такой подход снижает риски просрочек и ухудшения качества активов, сохраняя устойчивость банка. Консервативная политика предполагает тщательную оценку заёмщиков, установление адекватных лимитов кредитования и формирование достаточных резервов на возможные потери.
• Что делать, если банк не соблюдает норматив?
  Регулятор усилит надзор, а клиентам рекомендуется следить за отчётами и выбирать устойчивые банки. В случае систематического нарушения нормативов регулятор может применить санкции или ограничить деятельность банка до устранения нарушений.
• Какую роль играют жилищно-строительные сбережения?
  Они обеспечивают долгосрочную стабильность депозитной базы (пример — Отбасы банк). Такие вклады характеризуются низкой волатильностью и предсказуемостью оттока средств, что позволяет банку более эффективно планировать свою ликвидность.
• В чём отличие k4-1, k4-2 и k4-3?
  Это разные измерения срочной ликвидности по срокам и требованиям к активам для покрытия обязательств. Каждый коэффициент учитывает различные временные горизонты и структуру активов и пассивов банка.
• Можно ли сравнить эти показатели с международными?
  Прямое сопоставление с Базель III затруднено, но сами подходы во многом схожи — оба нацелены на выживаемость банка в стрессах. Казахстанские нормативы адаптированы к специфике национального рынка, но основаны на международных принципах управления ликвидностью.
• Как вкладчикам следить за устойчивостью банка?
  Изучайте регулярные отчёты, официальный сайт банка и публикации о динамике показателей. Обращайте внимание на коэффициенты ликвидности, достаточности капитала и качество ссудного портфеля.